[투자의성지] 원격 의료 기업에 투자한다면 텔레닥, 핑안굿닥터

1. teledoc: 미국의 의사 부족, 비싼 의료비의 문제를 해결하기 위해 반드시 필요한 서비스.

 

 

 

텔레닥(teledoc)은 원격 의료 서비스 기업 중 최초로 상장한 기업이다.

 

미국 기업이며, 현재 미국 내 시장 점유율 40~50%를 차지하고 있다고 예상된다.

 

코로나 이슈로 인해서 급성장하고 있으며, 경쟁사의 추격도 매서운 상태이다.

 

텔레닥은 2019년 5억 달러 이상의 매출을 올렸고 2020년, 2021년은 37% 매출액 성장률을 예상하고 있다.

 

2021년에는 1조가 넘는 매출을 올릴 것이라는 예상이다.

 

셀트리온이 2019년 매출이 1조 인 것을 감안하면 바이오 기업 중에서 괄목할만한 성적이다.

 

아래는 텔레닥의 사업구조이다.

 

출처: http://www.chiweon.com/

 

텔레닥은 B2C 뿐만 아니라 B2B로 많은 매출을 올리고 있다.

 

미국에서는 회사가 직원의 의료 보험을 가입해줘야 하기 때문에 고용주는 직원들의 의료비를 절감하는 방안을 지속적으로 고민해왔다.

 

이러한 고민을 해결해 줄 수 있는 서비스가 원격 의료인 것이다.

 

B2C 또한 구독 모델을 도입함으로써 안정적으로 매출을 창출하고 있다.

 

의사가 부족하고 의료비가 비싼 미국이라서 더 빨리 성장하고 안착할 수 있었던 것으로 보인다.

 

텔레닥은 공격적인 M&A를 지속적으로 시도하여 진료 영역과 시장을 확대하고 있으며, 충분한 의사와 관련 인프라를 구축해가고 있다.

 

다른 회사의 고도화된 서비스를 따라 하기 위해서 1부터 시작하는 것보다 그 회사를 인수하여 시간을 절약하는 게 훨씬 이익이라는 것을 잘 아는 똑똑한 회사인 것으로 보인다.

 

텔레닥은 안정적인 매출 구조, 성장 방향성을 가지고 있기 때문에 경쟁업체보다 높이 평가하며 투자할 만한 가치가 있다고 생각된다.

 

 

 

 

 

 

 

2. 핑안굿닥터(PAGD): 중국 정부의 지원과 시대의 흐름에 올라탄 절대 강자

 

 

 

핑안굿닥터는 중국 1위 원격 의료 서비스 플랫폼이다.

 

2019년 상반기 기준, 모바일 가입 고객 수 3억 명, 월 이용자 수 6천3백만 명에 달하는 괴물 서비스이다.

 

연평균 30% 가까이 성장하고 있으며, 2020년 이미 1조 원을 가뿐히 돌파할 것이라고 예상하고 있다.

 

중국 정부가 각종 페이를 도입하여 세금을 잘 책정할 수 있도록 나라를 바꿨던 것과 같이, 원격 의료 서비스를 지원하며 의료 보험을 나라에서 한눈에 관리할 수 있도록 큰 그림을 그리고 있다.

 

핑안굿닥터는 모 기업인 핑안보험의 막대한 데이터를 기반으로 폭발적으로 성장했으며, 중국 내 압도적인 1위 원격의료 플랫폼이 되었다.

 

핑안굿닥터도 텔레닥과 비슷하게 VIP 구독 서비스를 도입하여 고객을 지속적으로 유입시키고 있다.

 

다른 원격 의료 서비스와 달리 자체적으로 의사들을 영입하여 24시간 상담 등 다양한 서비스를 제공하고 있다.

 

핑안굿닥터는 정부의 정책 지원도 막강하고 중국 1위 보험회사인 모기업과의 시너지도 충분히 강하다.

 

한 가지 서비스를 시작하며 줄 곧 한 가지 서비스만 이용하는 중국인들의 특성을 고려해보면 핑안 굿닥터는 더 매력적으로 다가온다.

 

텐센트와 알리바바가 위협해오고 있지만, 해당 업체들과 너무나 큰 격차를 보이고 있다.

 

아래 데이터를 봐라. 아직까지는 안심하고 핑안굿닥터에 투자해도 된다.